Altimeter Capital Lyö Isoja Panoksia CoreWeaveen: Miksi Brad Gerstner Tukee AI:n Seuraavaa Läpimurtoa Välttäen Nvidian
Brad Gerstnerin Altimeter Capital vähentää Nvidian osakkeita ja panostaa täysillä CoreWeaveen. Miksi lyödä vetoa vuoden 2025 uuden AI-pilvijohtajan puolesta?
- CoreWeave-osakkeet Altimeterilta: 2,999,536
- CoreWeave-osuuden arvo (kesäkuu 2024): 489 miljoonaa dollaria
- Nvidian GPU-markkinaosuus: ~90% datakeskusten GPU:ista
- CoreWeaven vuoden 2025 P/S-kerroin: Lähes 4-kertainen Oracleen verrattuna
—
Venture-jättiläinen Brad Gerstner on juuri tehnyt yhden Wall Streetin rohkeimmista AI-panostuksista vuodelle 2025. Altimeter Capitalin perustaja ei vain jahtaa AI-buzzia—hän repii käsikirjoitusta myymällä puolijohdelemppareitaan, kuten Nvidia ja Micron. Sen sijaan Gerstnerin hedge-rahasto on sijoittanut lähes puoli miljardia dollaria CoreWeaveen—vuoden läpimurto AI-pilvi-IPO:hon.
Miksi Altimeter yhtyy samaan aikaan, kun muut kääntyvät toiseen suuntaan? Puretaan Gerstnerin korkeapanostuksinen vastavirtaan suuntautuminen ja katsotaan, voisiko CoreWeave olla seuraava AI-sijoitusaarteesi.
Q: Miksi Altimeter Poistui Nvidiasta, Micronista ja TSMC:stä?
Useimmat sijoittajat pitäisivät tiukasti kiinni Nvidiasta ja sen 90 prosentin otteesta datakeskusten GPU-markkinoilla. Ja kun AI-erikeitä kysytään enemmän kuin koskaan, päätös kävellä pois näyttää suorastaan järkyttävältä. Kuitenkin Gerstnerin pelikirja suosii tulevia mahdollisuuksia eilisten uutisotsikoiden sijaan.
Analyytikot viittaavat kasvaviin haasteisiin: Pilvijätit, kuten Amazon, Alphabet ja Microsoft, kehittävät räätälöityjä AI-erikeitä, mikä saattaa ohittaa Nvidian arkkitehtuurin. Lisää tähän:
– AMD voittaa markkinaosuutta, saavuttaen merkittäviä datakeskusdiilejä.
– Yhdysvaltojen ja Kiinan väliset jännitteet uhkaavat myyntiä Nvidiassa ja TSMC:ssä.
– Muistipiirit, kuten Micronin, ovat tavaratoimintaa, kun AI siirtyy pilvipohjaisiin, vähemmän laitteistokeskeisiin malleihin.
– TSMC:n geopoliittiset riskit ovat suuria, mikä tekee vaihtoehdoista, kuten Intelistä, houkuttelevampia yhdysvaltalaisille yrityksille.
Yhteenvetona: Altimeter näkee myrskyisän ajanjakson edessä perinteisille puolijohteiden jättiläisille ja haluaa altistuksen ketterämmälle osalle AI-ekosysteemiä.
Mikä On CoreWeave—ja Miksi Kaikki Tämä Hype?
CoreWeave ei ole vain toinen piirikaivos. Se on pilvi-infrastruktuurin voimanpesä, joka antaa asiakkaille kysynnän mukaan pääsyn juuri niihin AI-piireihin (mukaan lukien Nvidian GPU:t), jotka vetävät LLM:itä ja generatiivisia AI-läpimurtoja.
Mutta toisin kuin Nvidia, Micron tai TSMC, CoreWeave ei pelaa pitkäaikaista laitteistopeliä. Sen sijaan se toimii startup-nopeudella—nopeasti skaalaamalla infrastruktuuria vastaamaan nousevan AI-kysynnän tarpeita. Tämä ”lapioita ja kitaroita” -lähestymistapa antaa sen hyötyä AI-buumista ilman piirin suunnittelun tai riskialttiiden valmistuksen painolastia.
Yhtiön eksponentiaalinen P/S-kasvu sen IPO:n jälkeen paljastaa sijoittajien intensiivisen kiinnostuksen, mutta vihjaa myös kuplaisista arvostuksista. Vertailun vuoksi, Oraclen kypsä, kannattava pilviliiketoiminta kaupataan murto-osalla CoreWeaven kertoimista.
Q: Kannattaako CoreWeave-osakkeita Ostaa Nyt?
Kun AI-kuume on korkealla, momentum on nostanut CoreWeaven osakkeet hyvin yli perinteisten infrastruktuurikumppaneidensa. Sijoittajat rakastavat kasvutarinaa—mutta osakkeen nelinkertainen arvostus Oraclen yli nostaa punaisia lippuja.
CoreWeave saattaa olla voimakkain AI-infrastruktuuripanos seuraavalle vuosikymmenelle, mutta nyt se näyttää olevan yliostettu. Fiksu siirto: Odota takaisinvetäytymistä tai vahvempaa kannattavuutta ennen syvälle sukeltamista.
Kuinka Sijoittajat Voivat Hyödyntää Seuraavaa AI-infrastruktuurivaihetta?
– Seuraa CoreWeaven neljännesvuosittaista kasvua. Täyttääkö se pilvialustat?
– Seuraa pilvikiihdyttimien piirikarttoja Amazonissa, Microsoftissa ja Alphabetissa.
– Vertaile arvostuskertoimia pilvi- ja laitteistojättien kesken.
– Tarkkaile geopoliittisia signaaleja—erityisesti Yhdysvaltojen ja Kiinan suhteita sekä puolijohteiden muutoksia.
Sijoittajan Tarkistuslista: Pelaa AI-pilvibuumia Strategisesti
- Pidä CoreWeave näkyvissä—mutta vältä yliostettujen rallien jahtaamista.
- Diversifioi—älä laita kaikkia AI-muniasi yhteen pilveen tai piirikoriin.
- Pysy ajan tasalla virallisista asiakirjoista SEC:ltä rahastoliikkeitä varten.
- Seuraa suuria toimijoita, kuten Amazon, Nvidia ja Oracle sektori-signaalien saamiseksi.
- Arvioi positioita neljännesvuosittain, sillä tämä nopeasti kehittyvä sektori voi kääntyä nopeasti.
AI-asevarustelu kuumenee—ja oikean infrastruktuurivoittajan valinta muokkaa portfoliosi vuosiksi eteenpäin. Seuraa seuraavaa CoreWeaven liikettä ja leikkaa riskiä ennen kuin sukellat hypetykseen.